» » Что такое CFD

Что такое CFD

Что такое контракты на разницу цен (CFD)

Вопрос какими валютными парами лучше торговать является одним из самых популярных среди начинающих трейдеров, да и не только начинающих. Многие советуют работать только с основными валютными парами, так называемыми мажорами, или с одной парой, и не рекомендуют торговать даже на кросс-курсах. А кто-то в этом вопросе ориентируется по принципу чем больше тем лучше. И я в их числе. Конечно все зависит от вашей стратегии, но если она все-таки не привязана к какой-то одной валютной паре, то зачем лишать себя возможности заработать на других? Ведь очень часто приходится достаточно долго ждать прежде, чем сформируется четкий сигнал на вход в рынок, а использование большого количества финансовых инструментов легко решает эту проблему. На первый взгляд может показаться, что имеющихся валютных пар более чем предостаточно, особенно учитывая экзотические пары, но на самом деле это не совсем так. К примеру многие валютные пары сильно кореллируют между собой, а значит нет смысла торговать их все. Некоторые пары просто не подходят для торговли (слишком непредсказуемы, вялая динамика, множество шипов и т. д.), в итоге остается не так уж много пар, которые можно действительно комфортно использовать в торговле.

AMarkets

Финансовые рынки в целом живут по одним законам. Ни для кого не секрет, что практически все, чем пользуются форекс-трейдеры, пришло к нам из других рынков. Так зачем ограничивать себя в выборе финансовых инструментов, если можно повсеместно применять практически все те же торговые приемы, что и на валютном рынке, особенно если форекс-брокеры предоставляют такую отличную возможность как торговля контрактами на разницу цен, где в нашем распоряжении будут тысячи дополнительных инструментов.

Что же это за инструменты? Думаю, все не раз замечали как в торговом терминале в разделе Обзор рынка после всех валютных пар следует множество символов, зачастую с непонятным обозначением - #AAPL, XBRUSD, MSFT.OQ и др. Это и есть контракты на разницу, в основном на акции и металлы, но иногда (в зависимости от брокера) могут быть и на другие финансовые инструменты, такие как индексы, товары, сырье и др. Например, золото, которым многие любят торговать на форексе, тоже ни что иное как CFD или контракт на разницу. А обозначаются они так в соответствии с листингом на бирже. Далее в этой статье я расскажу что представляют из себя эти контракты и как их использовать в своей торговле.

 
CFD, Контракт на разницу цен (англ. Contract For Difference) – производный финансовый инструмент (дериватив), который представляет собой соглашение двух сторон (фактически в нашем случае между трейдером и брокерской компанией) о передаче друг другу разницы между ценами открытия и закрытия сделки по определенному торговому инструменту. Если разница положительная – прибыль достается покупателю (трейдеру), если отрицательная – продавцу (брокеру). По сути это пари с вашим брокером, предметом которого является цена какого-то базового актива. Вы делаете ставку на рост или падение актива, а брокер всегда ставит против вас.

При покупке контракта на разницу не происходит передачи прав собственности на базовый актив.
Стоимость контракта на разницу аналогична биржевой стоимости базового актива.
На сегодняшний день доступны контракты на разницу (CFD) на акции, индексы, металлы, товары, сырье, бонды, ETF и криптовалюту.

 

В целом торговля CFD ничем не отличается от торговли валютами: тот же график, те же бары, те же кнопки "купить” и "продать”. Разве что гэпов здесь побольше и время торговли другое. Если торговля валютными парами ведется 24/5, то CFD могут торговаться каждый в свое время. Полную информацию по всем инструментам всегда можно найти на сайте брокера в спецификации контрактов. Сейчас давайте остановимся на основных преимуществах и недостатках торговли контрактами на разницу цен.

 

Преимущества торговли CFD Минусы торговли CFD
  • Огромный выбор финансовых инструментов для торговли. На сегодняшний день некоторые брокеры предоставляют возможность торговли до 1500 контрактами на разницу цен.
  • Торговля в привычных условиях на привычной платформе таким инструментами, как акции, фьючерсы, индексы, товары, сырье и т. д.
  • Небольшой капитал и высокое кредитное плечо в отличие от фондового и фьючерсного рынков
  • Возможность зарабатывать как на росте, так и на падении цен активов. На фондовом рынке возможность открывать короткие позиции по акциям присутствует не всегда. (Впрочем, у некоторых брокеров такое ограничение может быть и на CFD)
  • Относительно большие спреды и комиссии. Если сравнить эти цифры с тарифами фондовых брокеров, результат будет явно не в пользу CFD. Но и здесь все не так плохо, как может показаться на первый взгляд. Во-первых, на большинство популярных контрактов спред не такой уж и существенный. Например, по акциям компаний Apple или JPMorgan средний спред составляет 2 пункта. Во-вторых, прибыль, на которую можно рассчитывать по закрытии сделки, в любом случае значительно превысит все комиссии, уплаченные брокеру. Так что если все рассчитать правильно на этот недостаток можно смело закрыть глаза. Разве что при таких условиях контракты на разницу вряд ли подойдут для скальпинга.
  • Низкое кредитное плечо по сравнению с плечом на валютных парах. И хотя этот недостаток в каком-то смысле является достоинством контрактов на разницу, поскольку на те же акции фондовые брокеры все равно предоставляют намного меньшее плечо, все-таки этот факт следует учитывать, ибо в этом случае увеличиваются маржинальные требования, а значит и требования к депозиту.
  • По контрактам на разницу также начисляется или взимается (чаще всего все-таки взимается) плата за перенос позиции на следующий день (своп)

 

На валютном рынке трейдеры зарабатывают благодаря кредитному плечу, на рынке акций это удается за счет существенного изменения цен на акции. Откройте график любой пары и акции и вы увидите для того, чтобы пара снизилась или выросла, к примеру, на 10% потребуются в лучшем случае месяцы, а иногда и годы. Стоимость акции может измениться на 10% (и даже более) всего лишь в течение одного дня.

Дивиденды по CFD на акции

Как таковых дивидендов мы, как держатели контрактов на разницу цен (CFD), не получаем. Однако если у вас открыт контракт на акцию в день начисления дивиденда (Ex-Dividend Date), то к вашему счету будет применена специальная поправка (Dividend Adjustment). При открытых позициях на покупку "Buy" сумма корректируется вверх (зачисляется на счет), при открытых на продажу "Sell" – вниз (списывается со счета). Размер поправки полностью соответствует величине выплачиваемых реальным держателям акций дивидендов.

Календарь с указанием экс-дивидендных дат, а также о предстоящих выплатах дивидендов, можно посмотреть на сайте investing.com

Как торговать CFD

Я уже отмечал выше, что контракты на разницу цен тем и хороши, что на них можно применять все стратегии и тактики, которыми вы пользуетесь на рынке Форекс. Конечно, каждый контракт на разницу (равно как и любая валютная пара) обладает своими особенностями, которые выявляются не иначе как в результате тестирования, но в целом принцип торговли тот же. В качестве примера приведу несколько последних сделок, проведенных с помощью графического анализа – голова и плечи на акции Lloyds Banking Group (Англия), двойное дно на Bouygues (Франция) и двойная вершина Sports Direct International (Англия).


Что такое CFD

Что такое CFD

Что такое CFD

Что такое CFD

 

Как видно из рисунков все модели хорошо себя отработали и принесли прибыль. Но можно работать не только по графическому анализу, на акциях очень хорошо себя показывают практически любые трендовые стратегии. На фондовом рынке существует один прием, который позволяет здорово повысить качество торговли в том числе и CFD на акции. Заключается он в том, чтобы использовать ориентир при определении направления сделки. Ориентиром этим выступают крупнейшие индексы в стране. Например, S&P500 в США, т. е вы смотрите на дневной график S&P500 и исходя из того какой тренд сейчас наблюдаете вы отрабатываете либо только сигналы на покупку, либо только на продажу по всем американским акциям. Так же и с акциями других стран.

Брокерская компания AMarkets предоставляет возможность торговли CFD на акции компаний из 22 стран (в том числе CFD на российские акции), и также на все крупнейшие индексы из этих стран

Таким образом

На мой взгляд контракты на разницу цен – отличный способ повысить свою доходность. В какой-то степени это даже способ повысить качество своей торговли, поскольку благодаря огромному количеству контрактов можно отрабатывать только идеальные сигналы, которые будут формироваться намного чаще. Единственное, о чем следует помнить, так это о том, что к торговле CFD, как и к любой другой деятельности на финансовых рынках, следует подходить с умом. Поэтому надо сто раз все просчитать и проверить, прежде чем приступать к реальной торговле. В противном случае рынок обязательно вас накажет за такую опрометчивость)))

Комментарии

AstaLaVista

Гость 3 января 2017 12:54

интересная статья. давно хотел испытать свою стратегию на сфд, но все как-то побаивался. сейчас точно попробую

Карина

Гость 13 августа 2017 14:34

bravo bravo  bravo 

Добавить комментарий

Имя:  
E-Mail: